Что выгоднее: банковский вклад или облигации?
Есть небольшие накопления. Как лучше ими распорядиться: открыть депозит в банке или купить облигации федерального займа (ОФЗ)?
И. Полинина, Москва
Отвечает юрист, эксперт программы на НТВ «Деловое утро» Игорь Озерский:
- В первую очередь необходимо разобраться, что обозначает банковский депозит и ОФЗ.
Депозит - это сумма денег, которая передаётся банку с целью получить доход в виде процентов. Облигации федерального займа (ОФЗ) - это рублёвые облигации, выпускаемые Минфином РФ. Такие облигации являются купонными, то есть по ним предусмотрены процентные выплаты по купонам.
Если принимать во внимание только критерий получения максимального дохода, то в большинстве случаев преимущество будет у ОФЗ. Если же цель состоит в том, чтобы получать выплаты по процентам ежемесячно, то ОФЗ не подойдёт: выплата процентов по ОФЗ производится два раза в год (реже - четыре).
При этом в большинстве случаев согласно условиям договора банковского вклада, если вы решили забрать ваш депозит раньше срока действия договора, то проценты сгорают, либо выплата процентов производится по указанной в договоре ставке, которая обычно значительно ниже первоначальной. При продаже ОФЗ накопленный доход возвращается в полном объёме по состоянию на день продажи.
Недостатком ОФЗ является то, что это рыночный продукт и цена продажи обычно отличается от номинала. Если вы продаёте ОФЗ в период роста облигаций, то можете получить дополнительный доход помимо купонного дохода за счёт их курсовой стоимости. Но есть и обратная сторона. Стоимость бумаги может за это время упасть, и тогда вам придётся готовиться к некоторым потерям.
