Аналитическая служба FinExpertiza составила рейтинг доходности самых популярных финансовых инструментов, в которые вкладывались розничные инвесторы в 2020 г. Эксперты посчитали, какой рублевый доход можно было получить от вложения 100 тыс. руб. в разные инструменты в начале года с фиксацией прибыли в конце.
Наибольшую прибыль получили рисковые инвесторы, вложившиеся в биткоин. Приобретя криптовалюту на 100 тыс. руб. в первые январские дни, к концу декабря можно было получить 354 тыс. руб. прибыли.
Прилично заработали и вполне консервативные инвесторы, предпочитающие золото (43 тыс. руб.). Немногим меньше принесли иностранные акции (около 41 тыс. руб.).
Наконец, хорошему доходу могли порадоваться держатели валюты, особенно те, кто в начале 2020-го купил евро. К концу года за счет разницы курсов они получили на 100 тыс. руб. 32 тыс. руб. сверху.
А наименее доходным вложением оказался самый консервативный и популярный у россиян способ сбережения: рублевый депозит. В начале 2020 г., то есть еще до снижения процентных ставок в разгар пандемии, доходность рублевого вклада на срок от одного года в крупнейших банках доходила до 7,3%. Однако с учетом годовой инфляции, составившей, по данным Росстата, 4,9%, реальная доходность вклада в рублях составила всего 2,4%.
Номинальный рублевый доход за 2020 год от вложения 100 тыс. руб.
Реальная* рублевая доходность вложений за 2020 год, %
*С учетом инфляции.
Принесут ли инструменты, отлично сработавшие в недавние месяцы, такой же успех в 2021 г.? В первые недели нового года несколько раз обновлял исторический максимум стоимости биткоин, чемпион-2020 по доходности. Продолжилось и ралли, начавшееся на фондовом рынке. «За первые торговые дни индекс Мосбиржи успел несколько раз обновить максимумы, цена отдельных активов взлетела до небес, — отмечает президент FinExpertiza Елена Трубникова. — Однако важно понимать, что эйфория не может длиться вечно и рано или поздно произойдет коррекция».
В такой ситуации выиграют профессионалы, умеющие быстро реагировать на изменения, или менее искушенные инвесторы, обладающие достаточно большими свободными средствами, чтобы делать вложения на 3-5 лет. Что касается тех, чьи ресурсы ограничены сотнями тысяч рублей, а инвестиционный горизонт не простирается дальше года, то вложения в самые доходные инструменты-2020 могут оказаться для них убыточными. Даже те эксперты, которые пророчат биткоину двукратный рост стоимости, отмечают, что этот процесс будет сопровождаться взлетами и резкими падениями цены. И очень вероятны потери, если жизненная ситуация потребует превратить свои криптоактивы в рубли именно в момент спада.
Нет гарантии того, что в 2021 г. прежний результат покажет золото. Желтый металл резко подорожал в прошлом году под натиском коронавируса. В кризисные моменты спрос на золото всегда усиливается. Но сегодня мировая экономика уже адаптировалась к пандемии, и повторение прошлогоднего взлета цен на золото маловероятно.
На зарубежном фондовом рынке тоже неоднозначная ситуация. В прошлом году он рос во многом за счет того, что впитывал деньги, которые правительства ведущих стран вливали в экономику, чтобы поддержать ее в кризис. В итоге стоимость многих западных акций оказалась оторванной от реальности.
«Очень большой финансовый пузырь образовался на американском фондовом рынке. Рано или поздно он лопнет. И я бы не рекомендовал непрофессиональным инвесторам вкладываться в американские акции, — подчеркивает профессор Финансового университета при Правительстве РФ Борис Рубцов. — Меньше рисков несут инвестиции в российские акции, которые недооценены и имеют сейчас объективные предпосылки для роста. Если стоит задача с минимальными рисками заработать больше, чем может дать вклад, стоит обратить внимание на облигации крупных российских компаний или ОФЗ (облигации федерального займа). Они достаточно надежны, минимальный порог для инвестирования в них невысок.
Если есть свободное время и знания, ценные бумаги можно приобретать самостоятельно, открыв брокерский счет. А самый простой вариант — вложить деньги в биржевой фонд, который инвестирует во множество разных компаний. Такой инструмент позволяет сгладить риски и сэкономить на расходах по оплате различных комиссий, возникающих при самостоятельном выходе на биржу».
